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3 actions saisonnières à acheter immédiatement 5 principales actions à acheter pour 2025

3 actions saisonnières à acheter immédiatement 5 principales actions à acheter pour 2025

Cet outil identifie des opportunités de marché incroyables… et quand les acheter

Tom Yeung ici avec votre dimanche Digérer.

Lorsque j'ai commencé ma carrière il y a des années dans la finance d'entreprise, j'ai vite réalisé que décembre était toujours une période de grosses dépenses pour nous.

Les services de mon employeur se sont précipités pour acheter ce dont ils avaient besoin parce que notre contrôleur avait une mentalité démodée « utilisez-le ou perdez-le ». Les chefs de département qui utilisaient l’intégralité de leur budget verraient ce montant renouvelé l’année suivante, tandis que ceux qui dépensaient risquaient de voir leurs allocations futures réduites.

Ce n'est qu'après avoir déménagé à Wall Street que j'ai réalisé que chaque une grande entreprise fait cela. Les directeurs financiers n'ont souvent aucune idée de ce qui se passe au niveau des sous-départements, ils sont donc prêts à laisser les superviseurs dépenser comme des marins ivres en décembre… à condition qu'ils respectent le budget (c'est-à-dire, qui a le temps de demander si les expéditions vraiment besoin de 300 agrafeuses).

Cela constitue souvent une aubaine de fin d'année pour les entreprises axées sur les entreprises comme Cloudflare Inc. (FILET)une société de cybersécurité qui vend une protection DDoS (déni de service distribué) à 80 % des sites Web d'entreprises et gouvernementaux qui utilisent de tels services. Les responsables informatiques disposant d'un excédent de trésorerie de fin d'année commencent à le dépenser dans des logiciels « agréables à avoir », donnant un bel avantage à des entreprises comme Cloudflare lorsque les résultats du quatrième trimestre sont annoncés début février.

Vous remarquerez dans le graphique ci-dessous que le cours de l'action Cloudflare bondit généralement au cours des cycles de bénéfices du premier trimestre. J'ai encerclé ces moments en orange.

L’effet est encore plus prononcé dans les entreprises qui répondent littéralement aux effets saisonniers.

Les prix du gaz naturel augmentent généralement pendant les mois d’hiver, lorsque les ménages américains montent leurs thermostats. Depuis 2000, l’indice Henry Hub, un indice du gaz naturel, a augmenté de 12 % entre juillet et janvier, générant des bénéfices exceptionnels pour les entreprises qui pompent, stockent et livrent du gaz naturel.

Et il est difficile de parler d’effets saisonniers sans évoquer le consommateur américain. De nombreuses entreprises de vente au détail couvrent les dépenses de la rentrée scolaire chaque été ou lors des achats de fin d'année, créant ainsi des bénéfices « inattendus » qui semblent se reproduire chaque année. Certains, comme Amazon.com Inc. (AMZN)ont pris l'habitude chaque année de surprendre Wall Street avec des résultats de commerce électronique « meilleurs que prévu » pour le Black Friday.

C'est pourquoi nous sommes si heureux de dévoiler la dernière stratégie de trading de TradeSmith, un outil que le PDG de TradeSmith, Keith Kaplan, appelle son la plus grande avancée depuis la création de TradeStops il y a 20 ans. En analysant plus de sept décennies de données, l’équipe a identifié les moments précis où les effets saisonniers sont les plus forts. Ils appellent cette innovation Trade Cycles, et vous pouvez en apprendre davantage sur le système en en cliquant ici.

Plus important encore, le détecteur de saisonnalité de TradeSmith est complété par ses autres outils quantitatifs. Après tout, nous savons également que les effets saisonniers ne suffisent pas à eux seuls à réaliser un bon investissement.

De nombreuses entreprises de cybersécurité ont fait faillite ; aucun responsable informatique ne gaspille volontairement son précieux budget de fin d’année avec des logiciels de mauvaise qualité. Et des dizaines de magasins de détail ont fermé leurs portes après avoir échoué à convaincre les acheteurs des fêtes. Christmas Tree Shops, par exemple, a déposé son bilan sans gloire en mai 2023 et a fermé tous ses magasins trois mois plus tard.

En combinant des outils qui identifient les meilleures entreprises avec la saisonnalité, TradeSmith a créé un moyen puissant permettant aux investisseurs d'identifier les meilleurs moments pour acheter des entreprises prometteuses. Pour démontrer TradeCycles, je suis heureux de partager trois de ces entreprises avec vous aujourd'hui…

Prendre le temps de se détendre

Chenière Énergie Inc. (GNL) est le plus grand exportateur américain de gaz naturel liquéfié (GNL), une version compressée du carburant pouvant être chargée sur les navires. La société basée à Houston a accès à des approvisionnements en gaz américain bon marché, et ses contrats inhabituels de type « take-or-pay » lui permettent de générer de l’argent. différence entre les prix du gaz américains et internationaux sans prendre de risque lié aux prix des matières premières.

Cela fait de l’hiver une période particulièrement lucrative pour l’entreprise. Les pays de l’Union européenne dépendent davantage du gaz naturel stocké pour l’hiver, de sorte que les prix du gaz naturel dans l’UE ont tendance à augmenter plus rapidement qu’en Amérique pendant les mois les plus froids. Depuis juillet 2024, par exemple, les prix du gaz naturel TTF aux Pays-Bas ont augmenté de 18 %, contre une augmentation de 5 % pour le Henry Hub américain.

Cela crée un effet saisonnier relativement prévisible pour le titre de Cheniere, qui a augmenté de 20,7 % au cours des deux premiers mois de l'année depuis 2009. Voici le graphique de TradeCycles :

En outre, la nouvelle administration Trump a promis d’encourager davantage de forages de combustibles fossiles dans les années à venir. L'Energy Information Administration des États-Unis, un organisme de recherche gouvernemental, estime que les exportations de GNL augmenteront de 15 % au cours de la première année de la présidence de Trump. Cela rend les activités de Cheniere encore plus attractives, et les analystes de Wall Street ont révisé leurs estimations de bénéfices pour 2025 en hausse de 13 % depuis juillet dernier, un signe typiquement haussier.

Enfin, le titre de Cheniere se situe solidement dans la « zone verte » de TradeSmith en raison de son risque en baisse et de sa tendance haussière positive. Pour ceux qui cherchent les gagnants du plan énergétique de l’administration Trump, Cheniere Energy serait un bon point de départ.

Battre le buzzer

Les sociétés de paris sportifs se situent à une intersection inhabituelle entre l’offre et la demande saisonnières. Du côté de « l’offre », les saisons sportives comme le football et le basket-ball culminent aux deuxième et quatrième trimestres, générant des bénéfices substantiels en milieu d’année et en fin d’année pour les sociétés de jeux de hasard.

Le côté « demande » est également cyclique. Janvier est généralement le mois le plus fort pour les casinos de Las Vegas à Macao, et cela est dû en grande partie aux joueurs qui dépensent leurs bonus de fin d'année. L’effet est perceptible vers le mois de mars.

Cela a créé un effet saisonnier positif pour des entreprises comme DraftKings Inc. (DKNG)qui voit ses revenus augmenter au premier trimestre grâce aux dépenses importantes des clients riches en liquidités pour des événements sportifs comme le Super Bowl (NFL) et March Madness (basketball universitaire).

DraftKings a également historiquement enregistré des chiffres solides au cours des saisons sportives des deuxième et quatrième trimestres. Le troisième trimestre est généralement le mois le plus lent.

Cette cyclicité annuelle crée des opportunités de profit pour les investisseurs qui anticipent le marché.

Depuis que la société est devenue publique en 2020, DraftKings a connu une augmentation d'environ 13 % du cours de ses actions de janvier à la mi-février, lorsque la société annonce généralement ses résultats du quatrième trimestre. (La plupart des matchs de la NFL sont joués au cours de ce trimestre.) La société s'en sort également exceptionnellement bien en août, lorsque les résultats du deuxième trimestre sont publiés. Cette période comprend les paris sur les séries éliminatoires de la NBA et le Final Four de la NCAA. Les effets saisonniers s'inversent au troisième trimestre.

De plus, les indicateurs quantitatifs de TradeSmith révèlent que DraftKings est une entreprise solide de « zone verte » en raison de sa dynamique positive. La société basée à Boston a mené une incroyable campagne marketing au cours des dernières années et détient désormais un quasi-duopole avec son rival Flutter Entertainment plc (FLUTE), propriétaire de l'entreprise FanDuel, dans l'industrie. Des acteurs traditionnels comme MGM Resorts International (MGM) et Caesars Entertainment Inc. (CZR) sont loin derrière.

Les analystes s'attendent à des gains encore plus importants à mesure que DraftKings passe de la consolidation de sa base d'utilisateurs à en tirer profit. La société facture jusqu'à 10 % de « commission » sur les sports fantastiques, et certains paris Parlay exotiques peuvent avoir des marges de 25 % ou plus.

Les analystes s'attendent à ce que le bénéfice net de DraftKings devienne positif au cours de cet exercice et que l'entreprise réalise plus d'un milliard de dollars de bénéfices annuels d'ici 2027.

Frénésie de dépenses de fin d’année

Enfin, les investisseurs saisonniers devraient envisager Cloudflare Inc. (FILET)la société de cybersécurité qui a lancé notre conversation aujourd'hui.

Cloudflare est le acteur dominant dans la protection des sites Web contre les attaques DDoS – les tentatives malveillantes de perturber le trafic Web en inondant les sites de requêtes indésirables.

En novembre 2021, par exemple, le service de cloud computing Azure de Microsoft a été soudainement confronté à des demandes provenant de 10 000 sites dans au moins 10 pays. L'attaque de 3,47 térabits par seconde, considérée à l'époque comme la plus importante, a été atténuée par les services de Cloudflare. L’année dernière, l’entreprise a contré une attaque encore plus importante de 5,6 térabits par seconde.

En fait, Cloudflare protège environ 20 % de tous les sites Web, soit 80 % de tous les sites Web dotés d'une protection DDoS. Si vous avez déjà vu quelque chose comme ci-dessous apparaître dans votre navigateur, c'est le logiciel Cloudflare à l'œuvre.

Cela permet à Cloudflare de « voir » une grande partie d’Internet, améliorant ainsi les chances d’arrêter une attaque. Si l'entreprise identifie un groupe de serveurs malveillants ciblant un client, elle peut mettre ce nœud sur liste noire, protégeant ainsi ses autres clients contre les attaques. Cela fait également des services de Cloudflare une entreprise « incontournable » pour Fortune 500 entreprises. Seules les plus grandes sociétés de cloud computing comme Amazon peuvent se permettre de créer leurs propres services de protection DDoS. Tout le monde doit faire appel à Cloudflare pour protéger son entreprise contre les perturbations.

Cela a également fait de Cloudflare une action « incontournable », en particulier au cours du premier trimestre. Depuis 2019, la société a dépassé les estimations de bénéfice par action de 41 % grâce à des ventes toujours excellentes au quatrième trimestre.

De plus, Cloudflare réalise avec succès la vente croisée de nouveaux services. Son produit SASE (Secure Access Service Edge) connaît une croissance rapide et la société a continué à ajouter des capacités grâce à des acquisitions ciblées.

Cela a permis à l'entreprise basée à San Francisco de continuer à se développer facilement. Les analystes s'attendent à ce que les revenus de Cloudflare augmentent encore de 23 % cette année par rapport à une base déjà importante, et que le bénéfice net augmente de 25 % pour atteindre 942 millions de dollars.

Bien que les actions aient déjà fortement augmenté en 2024, la solide performance fondamentale de la société suggère que des gains encore plus importants sont en cours cette année.

La saison des profits

L’investissement saisonnier peut sembler trop beau pour être vrai.

Je comprends.

Si tout le monde Savaient qu'une action augmenterait suite à d'excellents résultats au quatrième trimestre, ils devraient probablement prendre les devants sur le marché en achetant des actions en janvier avant l'annonce des chiffres. Des investisseurs plus réfléchis achèteraient des actions en décembre… novembre… octobre… et ainsi de suite. En théorie, les hedge funds devraient arbitrer tout bénéfice saisonnier anormal avant que les investisseurs ordinaires puissent y toucher.

Cependant, le monde réel offre une tournure différente.

Des entreprises de cybersécurité de haute qualité comme Cloudflare faire surperformer grâce aux dépenses de fin d’année… mais en difficulté comme Qualys Inc. (QLYS) allez dans l’autre sens lorsque la poussée de décembre ne se matérialise pas. Les actions de la société de la Silicon Valley ont chuté de 10 % après avoir manqué les attentes en matière de revenus en février 2024, puis ont continué de baisser. un autre 24 % au cours des 11 mois suivants, à mesure que l’étendue de ses problèmes devenait claire.

En d’autres termes, les effets de saisonnalité exagèrent les mouvements des grands investissements… et des terribles.

C'est pourquoi je très je vous encourage à regarder Dernière présentation de Keith sur les cycles commerciaux. Dans son émission, il explique en détail comment les outils quantitatifs de TradeSmith aident à identifier les meilleures actions à acheter, et comment les scores de saisonnalité optimaux trouvent ensuite le bon moment pour que les investisseurs se jettent sur eux.

Ce n'était pas facile de créer le système. L'équipe de Keith a dû exécuter 2,4 quintillion tests au total, en utilisant des milliers d’algorithmes personnalisés. Mais au final, ça a marché. Le portefeuille modèle de Keith a généré un rendement de 857 % depuis 2006, surperformant le rendement de 412 % du marché boursier.

Pour en savoir plus sur la façon dont toi peut accéder à ces outils, Cliquez ici.

Et je vous reverrai ici la semaine prochaine.

Salutations,

Thomas Yeung

Analyste de marchés, InvestisseurPlace

Thomas Yeung est analyste de marché et gestionnaire de portefeuille du portefeuille Omnia, l'abonnement le plus élevé d'InvestorPlace. Il est l'ancien rédacteur en chef de Tom Yeung's Profit & Protection, une lettre électronique gratuite sur l'investissement pour profiter dans les bons moments et la protection des gains dans les mauvais moments.

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